Аналитики отчитались о положении дел на рынке криптодеривативов

1276

2 мин

17.04.2024

Исследователи Deribit опубликовали очередной еженедельный отчет о криптвоалютных деривативах. Они исследовали ситуацию на данном рынке и поделились с читателями ключевыми мыслями и выводами. Среди основных выводов эксперты отметили, что ставки финансирования и предполагаемая будущая доходность находятся вблизи самого низкого уровня более чем за месяц. Это произошло после того, как распродажа на спотовом рынке вернула цены Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH) к нижней границе диапазона бокового тренда.

Исследователи также отметили, что волатильность «коротких» опционов существенно выросла. Это привело к инверсии временных структур как для BTC, так и для ETH без повышения уровня при более длительном сроке действия. «Рост волатильности сопровождался сильным перекосом в сторону OTM-путов на всех сроках менее трех месяцев. Это то, что указывает на сильное изменение настроений в сторону защиты от понижения курса», — отметили эксперты.

Показатель годовой доходности BTC торгуется вблизи самого низкого уровня более чем за месяц, поскольку трейдеры на спотовом рынке не смогли продлить бычье ралли. Временная структура доходности ETH немного ниже и более сжата, чем у биткоина.

Ставка бессрочного финансирования свопа BTC на прошлой неделе продолжала торговаться в отрицательном направлении. Спотовая цена находится у нижней границы месячного диапазона. Что касается ETH, то этот показатель упал до отрицательной отметки во время распродажи вечером 13 апреля, но с тех пор оставалась близким к 0.

Аналитики рассказали и про рынок опционов. Краткосрочная волатильность BTC выросла. Увеличение показателей коротких позиций соответствует их резкому перекосу в сторону OTM-путов за тот же период. Что касается ETH, то значение SVI ATM демонстрирует перевернутую временную структуру со сроками менее 2 месяцев после роста во время распродажи на выходных.

Автор

Петр Иванов

Понравилась новость? Поделись мнением!

Комментарии

Оставить комментарий

Комментариев пока нет

Интересное по инвестиции

Strategy и крупнейшие компании направят $15 млн на усиление защиты BTC

Strategy сообщила о создании Bitcoin Security Consortium, в который вошли 9 компаний, включая BlackRock, Coinbase, Fidelity Digital Assets и Galaxy. Участники обязались за 3 года направить $15 млн на поддержку независимых разработчиков и исследования по защите сети BTC, в том числе от возможных угроз со стороны квантовых компьютеров. В консорциуме подчеркнули, что не будут централизованно управлять средствами, вмешиваться в управление протоколом или определять единую позицию по его изменениям. На фоне новости BTC опускался ниже $65 000, а Galaxy отдельно заявила о готовности выделить на исследования до $5 млн.

Glassnode: BTC перейдет к устойчивому росту после пробоя $69 000

Аналитики Glassnode считают, что BTC подошел к ключевому уровню $69 000: его уверенный пробой при стабильном притоке средств на спотовый рынок может открыть путь к $84 000, а в случае отката ближайшей зоной спроса останется $63 000. До закрепления выше этой отметки текущее движение вверх эксперты предлагают рассматривать как ралли в рамках медвежьего рынка. По данным Glassnode, давление продавцов ослабевает: приток монет на биржи снизился, а потоки в ETF стали положительными. При этом спрос пока остается ограниченным, поэтому главным сигналом смены тренда станет устойчивый чистый отток BTC с централизованных платформ и расширение числа покупателей.

XStocks добавит токенизированные акции Гонконга, Британии и Южной Кореи

Платформа xStocks, принадлежащая Kraken, расширит линейку токенизированных акций за счет бумаг из Гонконга, Британии, Южной Кореи и других стран на фоне усиливающейся конкуренции за перевод фондовых рынков в блокчейн. Для этого компания заключила партнерство с GTN, которая обеспечивает доступ более чем к 90 мировым рынкам и будет отвечать за исполнение сделок, хранение и учет ценных бумаг. На первом этапе xStocks запустит токенизированные акции Гонконга, а дальнейшее расширение будет зависеть от одобрения регуляторов. Сейчас платформа поддерживает более 500 токенизированных ценных бумаг, их совокупный оборот превысил $35 млрд, а число держателей приблизилось к 200 тыс.

Институциональные инвесторы продают BTC 37 дней подряд на фоне макроэкономических рисков

Крупные участники крипторынка сокращают вложения в BTC: по данным аналитика Darkfost, индекс Coinbase Premium остается в отрицательной зоне более 900 часов подряд, или около 37 дней. Это самый длительный такой период за последние два года и сигнал того, что продажи на Coinbase Advanced, популярной среди профессиональных инвесторов из США, идут быстрее, чем на Binance. Аналитик связывает давление на рынок с устойчивой инфляцией, колебаниями цен на нефть и неопределенностью вокруг сигналов ФРС США и дальнейшей денежно-кредитной политики. На этом фоне институциональные инвесторы снижают риск и сокращают присутствие в цифровых активах.

River: США лидируют в мире по внедрению BTC

США занимают ведущие позиции в сфере BTC, говорится в отчете River: на американцев приходится около 42% всех монет в обращении, а 49,6 млн взрослых резидентов, или 18,6%, владеют биткоином. Также страна обеспечивает 37,5% мирового хешрейта, в США работают более 150 биткоин-компаний и свыше 50 майнинговых объектов мощностью более 10 МВт каждый. Публичные компании США накопили 1,24 млн BTC, что составляет 92,7% всех биткоинов в корпоративных резервах, а за последние 12 месяцев американские корпорации купили еще 510 000 BTC. Кроме того, власти США держат 328 372 BTC — почти в три раза больше, чем все остальные правительства мира вместе взятые.