Исследователи Deribit оценили состояние рынка опционов BTC на 4 сентября

1396

2 мин

04.09.2024

После недавнего заявления главы ФРС Джерома Пауэлла на симпозиуме в Джексон-Хоуле (США), рынок биткоина стремительно откатился назад, достигнув уровня $56 000 после касания отметки в $65 000. На фоне этого движения на рынке наблюдается активное накопление пут-опционов (сентябрьские страйки в диапазоне $50 000 — $58 000) и продажа колл-опционов (страйки $66 000 — $70 000). Об этом рассказали исследователи компании Deribit. Они подчеркнули: несмотря на значительное снижение цены биткоина, крупные фонды пока не проявили активности «в играх на понижение», что говорит об их нерешительности.

Специалисты заверили: несмотря на ограниченные объемы торговли фондами на внебиржевых площадках, сейчас наблюдается интерес к реорганизации опционов на повышение с истечением в декабре и марте следующего года. Фонды продолжают продавать колл-опционы далеко за пределами текущих цен (out-of-the-money), а также осуществляют краткосрочные сделки с колл-спрэдами на страйках $80 000 -$100 000.

«На стороне понижения объемы остаются небольшими, хотя и наблюдается покупка пут-опционов с истечением 6 сентября на страйке $56 000, а также октябрьских на $50 000 и ноябрьских на $35 000», — отметили аналитики.

Быстрое накопление защитных и медвежьих пут-опционов с истечением в сентябре оказало влияние на увеличение пут-скью (разница между ценой колл и пут опционов) в 1-й части кривой волатильности (от 1 до 4 недель). В настоящий момент дифференциал на уровне 25 дельта составляет 10%. Хотя этот уровень выше среднего, настоящая паника на рынке традиционно проявляется при превышении 20%.

В то же время, в сегменте опционов с истечением через 3 месяца и более, ситуация остается спокойной. Это указывает на отсутствие ожиданий резких движений в среднесрочной перспективе.

«Несмотря на наблюдаемое напряжение, уровни подразумеваемой волатильности остаются на среднем уровне за год. Это происходит на фоне апатии в криптовалютном сообществе, где многие участники, смирились с текущей ситуацией. На этом фоне ETF на биткоин начинают испытывать давление со стороны продавцов, что также указывает на снижение оптимизма среди инвесторов», — подчеркнули эксперты.

Автор

Петр Иванов

Понравилась новость? Поделись мнением!

Комментарии

Оставить комментарий

Комментариев пока нет

Интересное по инвестиции

Strategy и крупнейшие компании направят $15 млн на усиление защиты BTC

Strategy сообщила о создании Bitcoin Security Consortium, в который вошли 9 компаний, включая BlackRock, Coinbase, Fidelity Digital Assets и Galaxy. Участники обязались за 3 года направить $15 млн на поддержку независимых разработчиков и исследования по защите сети BTC, в том числе от возможных угроз со стороны квантовых компьютеров. В консорциуме подчеркнули, что не будут централизованно управлять средствами, вмешиваться в управление протоколом или определять единую позицию по его изменениям. На фоне новости BTC опускался ниже $65 000, а Galaxy отдельно заявила о готовности выделить на исследования до $5 млн.

Glassnode: BTC перейдет к устойчивому росту после пробоя $69 000

Аналитики Glassnode считают, что BTC подошел к ключевому уровню $69 000: его уверенный пробой при стабильном притоке средств на спотовый рынок может открыть путь к $84 000, а в случае отката ближайшей зоной спроса останется $63 000. До закрепления выше этой отметки текущее движение вверх эксперты предлагают рассматривать как ралли в рамках медвежьего рынка. По данным Glassnode, давление продавцов ослабевает: приток монет на биржи снизился, а потоки в ETF стали положительными. При этом спрос пока остается ограниченным, поэтому главным сигналом смены тренда станет устойчивый чистый отток BTC с централизованных платформ и расширение числа покупателей.

XStocks добавит токенизированные акции Гонконга, Британии и Южной Кореи

Платформа xStocks, принадлежащая Kraken, расширит линейку токенизированных акций за счет бумаг из Гонконга, Британии, Южной Кореи и других стран на фоне усиливающейся конкуренции за перевод фондовых рынков в блокчейн. Для этого компания заключила партнерство с GTN, которая обеспечивает доступ более чем к 90 мировым рынкам и будет отвечать за исполнение сделок, хранение и учет ценных бумаг. На первом этапе xStocks запустит токенизированные акции Гонконга, а дальнейшее расширение будет зависеть от одобрения регуляторов. Сейчас платформа поддерживает более 500 токенизированных ценных бумаг, их совокупный оборот превысил $35 млрд, а число держателей приблизилось к 200 тыс.

Институциональные инвесторы продают BTC 37 дней подряд на фоне макроэкономических рисков

Крупные участники крипторынка сокращают вложения в BTC: по данным аналитика Darkfost, индекс Coinbase Premium остается в отрицательной зоне более 900 часов подряд, или около 37 дней. Это самый длительный такой период за последние два года и сигнал того, что продажи на Coinbase Advanced, популярной среди профессиональных инвесторов из США, идут быстрее, чем на Binance. Аналитик связывает давление на рынок с устойчивой инфляцией, колебаниями цен на нефть и неопределенностью вокруг сигналов ФРС США и дальнейшей денежно-кредитной политики. На этом фоне институциональные инвесторы снижают риск и сокращают присутствие в цифровых активах.

River: США лидируют в мире по внедрению BTC

США занимают ведущие позиции в сфере BTC, говорится в отчете River: на американцев приходится около 42% всех монет в обращении, а 49,6 млн взрослых резидентов, или 18,6%, владеют биткоином. Также страна обеспечивает 37,5% мирового хешрейта, в США работают более 150 биткоин-компаний и свыше 50 майнинговых объектов мощностью более 10 МВт каждый. Публичные компании США накопили 1,24 млн BTC, что составляет 92,7% всех биткоинов в корпоративных резервах, а за последние 12 месяцев американские корпорации купили еще 510 000 BTC. Кроме того, власти США держат 328 372 BTC — почти в три раза больше, чем все остальные правительства мира вместе взятые.